벤처투자 회수금액 1.8조 역대 최고…바이오 IPO 러시에 급증

(자료제공=벤처캐피탈협회)

올해 8월까지 벤처투자액이 1조8000억 원을 넘어서면서 사상 최대치를 기록했다. 높은 수익을 기대하고 투자를 유치한 바이오 기업들이 최근 잇따라 기업공개(IPO)에 나서면서 회수 금액이 대폭 증가한 것으로 분석된다.

중소벤처기업부(이하 중기부)는 10일 한국벤처캐피탈협회, 한국벤처투자와 공동으로 ‘2018년 1~8월 벤처투자 회수 동향’을 발표했다.

이 기간 벤처투자 회수 금액은 1조8578억 원으로 지난해 같은 기간 대비 2배 이상(107%) 증가하며 최고치를 경신했다. 벤처투자 원금 대비 수익은 약 2.4배(136%)로 나타났다. 이는 지난해 동기(1.69배) 대비 67%포인트 증가한 수치다.

중기부 측은 “민간이 주도하고 정부가 후원하는 벤처정책과 모태펀드 출자 등을 통해 세컨더리펀드 1조5000억 원과 M&A펀드 1조 원이 조성됐다”며 “이에 따라 회수시장이 활성화되고 있는 것으로 분석된다”고 밝혔다.

이어 “올해 상반기 추세를 고려할 때 연말까지 2조8000억 원 정도가 회수될 것으로 예상된다”고 전망했다.

업종별로 보면, 지난해 전자ㆍ기계 등 전통적인 투자처에서 바이오ㆍ정보통신기술(ICT) 등 신산업 분야로 회수 포트폴리오가 재편되는 모습을 보였다. 또 게임 분야에 대한 장외거래가 크게 증가했다.

▲IPO 기업별 회수 금액 상위 3위(단위: 억 원)(자료제공=중소벤처기업부)

회수 유형별로 보면 기업의 매수ㆍ합병(M&A), 장외거래 등 다른 유형에 비해서 기업공개(IPO)를 통한 회수 금액이 크게 늘었다.

올해 1월부터 8월까지 IPO를 통한 회수액은 5867억 원으로 지난해 동기(2364억 원) 대비 148.2% 증가했다. 업체 수는 114개 사로 전년 동기 대비 20개 사 증가했으며, 1개 사 평균 회수 금액도 51억 원으로 2배 이상 증가했다.

올해 초 ‘테슬라요건’으로 첫 상장한 카페24는 기업별 회수 금액 중 가장 높은 1043억 원을 기록했다.

특히 바이오 기업들의 IPO가 늘어나면서 회수 금액이 급증했는데, 올릭스, 바이오리더스는 각각 451억 원, 396억 원의 회수 금액으로 카페24에 이어 높은 수치를 기록했다.

바이오 산업은 막대한 시간과 비용이 필요하지만 성공할 경우 이익이 매우 큰 특성을 갖고 있어 IPO를 통한 자금조달을 선호하고 있다. 올해 기술특례 코스닥 상장기업 9곳 중 6곳이 바이오 업종일 정도로 기술특례상장 요건을 적극 활용하고 있다.

M&A를 통한 회수액은 589억 원으로 지난해 동기(265억 원) 대비 122.3% 증가했다. 업체 수는 22개 사로 전년 동기 대비 6개 사가 늘어났고, 평균 회수 금액도 26억8000만 원으로 약 61% 증가했다.

주식, 채권 등 장외매각을 통해서는 9677억 원을 회수했으며, 지난해 동기(4852억 원) 대비 99.5% 증가하는 양상을 보였다. 장외 주식매각을 통한 회수액은 8596억 원으로 지난해 동기(4044억 원) 대비 112.5% 증가했다. 텐센트가 블루홀 장외주식을 대량으로 매수하면서 게임 분야가 700% 이상 증가했다.

이외에도 영화, 전시, 공연 등 프로젝트 투자 회수액이 1641억 원으로, 지난해 동기(1157억 원) 대비 41.8% 증가했다. 전통적인 프로젝트 투자처인 영화의 회수 금액은 2년 연속 69%를 차지했고, 방송ㆍ게임ㆍ지식재산권이 전년 대비 약 2배 이상 증가했다.

중기부 석종훈 창업벤처혁신실장은 “올해 상반기 벤처투자에 이어 회수 금액도 역대 최고치를 기록한 것은 ‘투자-성장-회수-재투자’로 이어지는 선순환 벤처생태계가 조성되고 있다는 것”이라며 “앞으로도 정부는 민간의 벤처투자를 확대해 나가면서, 개방형 혁신을 통해 회수가 용이하도록 정책 혁신을 추진하겠다”고 말했다.