‘나눌수록 커지는 성공(콴텍 Q-자산배분 해외EMP)’은 영구 포트폴리오, 올웨더 등 5가지 정적자산배분전략을 활용해 주식, 채권, 리츠, 금 ETF로 포트폴리오를 구성한다. 특히, 리스크 패리티 전략을 적용해 특정 자산배분 전략의 변동성에 과도하게 노출되는 것을 피하고자 했다. 해당 상품에 사용된 알고리즘은 28.37%의 2년 수익률(2024년 9월 4일 기준)을...
날아간 해외 부동산 부자의 꿈
25일 금융정보업체 에프앤가이드에 따르면 리츠재간접 펀드를 제외한 기타 해외 부동산펀드는 1년 사이 평균 24.51% 하락했다. 같은 기간 설정액은 3200억 원 넘게 줄어 현재 2조316억 원을 기록 중이다.
수익률의 경우 기타 해외 부동산펀드 42개 중 57.14%(24개)가 마이너스를 기록했다. 가장 손실이 큰 상품은 네덜란드 암스테르담 오피스...
상대적으로 수익성이 낮은 것으로 평가받는 민간형 공공임대 참여 지분을 조기 매각하는 기업도 늘었다. 민간형 임대주택은 민간 건설사가 짓는 장기형 임대주택으로 임대료에 상한선이 있어 수익률이 낮은 편이다. 종전에는 공공임대에 참여한 민간 지분 가운데 50%만 입주 직후 매각할 수 있었다. 이 같은 규제는 올 초 1·10 대책을 통해 느슨해졌다. 정부가...
하반기 들어 신규 공모주들의 수익률도 상반기 대비 저조한 상황이다. 스팩과 리츠주를 제외한 상반기 상장 종목 29개의 상장일 등락률은 91.43%인 반면 하반기 상장한 9개 종목은 상장일 평균 수익률 10.23%에 그쳤다.
조 연구원은 “상장일 차익보다는 선별적 확약을 통한 절대 수익 금액을 높이는 전략이 유효하며, 포스트 IPO에 유리한 환경”이라고 말했다.
이는 같은 기간 리츠 ETF 13개가 기록한 평균 수익률(5.37%)을 한참 웃돈 수준이다.
최근 1년과 설정 이후 수익률은 각각 10.64%, 68.19%다. 다만 최근 3년 수익률 기준으로는 금리 인상기 리츠 주가 부진의 영향으로 -12.39%로 집계됐다.
ACE 미국다우존스리츠(합성 H) ETF는 ‘Dow Jones US Real Estate Index’를 기초지수로 하는 상품이다. 해당 지수는 미국 주식시장에...
전날 기준 해당 ETF의 연초 이후 수익률은 13.7%로, 같은 기간 코스피 지수(-0.41%)를 크게 웃돌았다.
오동준 미래에셋자산운용 전략ETF운용본부 팀장은 “금리인하에 따른 자본 조달 비용 감소로 수익성 개선이 예상되며 리츠 활성화 방안 등 정책적 지원이 더해져 리츠 시장 투자 환경 개선이 이뤄지고 있다”며 “TIGER 리츠부동산인프라 ETF는 금리인하에...
8%
간절한 수익성 정상화
김귀연 대신증권 연구원
◇삼성FN리츠
성장의 첫 걸음마를 뗐습니다
상장 이후 첫 유상증자를 통한 신규 자산 편입
안정적인 배당수익률의 원동력 I. 꾸준한 자본준비금 전입
안정적인 배당수익률의 원동력 II. Top-line의 성장
남채민 한국투자증권 연구원
◇미래에셋증권
순이익 1,987억원으로 컨센서스 13% 상회. 경상 이익...
2Q24Re: 안정적 계열 물량과 국내외 비계열 확대로 외형 성장
24년 하반기에도 외형 성장 및 수익 성장 전망
투자의견 매수, 목표주가 3.2만원 유지
장지혜 DS투자증권 연구원
◇SK리츠
9부 능선 넘었다
7월 리파이낸싱 이후 숨 고르는 단계
실적 개선 통한 배당 확대는 ’25년 하반기 이후 가능
이은상 NH투자증권 연구원
◇이노션
2Q24 Review: 상반기...
최근 1개월, 3개월, 6개월 수익률은 각각 4.51%, 10.42%, 17.28%였다.
히어로즈 국고채30년액티브는 국내 초장기채권인 국고채30년물에 투자한다. 채권은 만기가 길수록 금리 변동에 따른 가격 변동폭이 커 금리가 하락하는 시기에 높은 수익을 추구할 수 있다.
키움투자자산운용은 히어로즈 리츠이지스액티브와 KOSEF 200에 대한 보수 인하도 단행했다. 히어로즈...
코람코자산신탁은 ‘코크렙NPS 1호 리츠(NPS 1호)’의 마지막 자산 ‘골든타워’ 매각을 통해 국민연금의 최초 출자금 대비 두 배가 넘는 수익 실현과 7% 수준의 최종 수익률이 예상된다고 25일 밝혔다.
골든타워는 서울 강남구 삼성역 인근의 지하 7층~지상 20층, 연 면적 4만480.06㎡(약 1만2245평) 규모 오피스 빌딩이다. 코람코자산신탁과 코람코자산운용, 시몬스...
조대형 DS투자증권 연구원은 “월초 상장한 이노스페이스와 하스의 다소 부진했던 상장일 수익률로 주춤했던 분위기는 조 단위 시가총액 기업의 흥행으로 반등할 것”이라고 전망했다.
박종선 유진투자증권 연구원은 “상반기 대어급 IPO 기업이 상장에 성공하면서, 하반기 IPO 를 추진하고 있는 기업은 증가세를 보일 것”이라며 “현재 IPO 추진하고 있는...
이 밖에도 저금리로 리파이낸싱(차환)에 성공하는 등 수익성 제고 기대감이 커지는 상황이다.
다만 리츠가 종목별로 차별화는 발생할 수 있다는 시각도 있다. 박세라 신영증권 연구원은 “매크로 관점에서 리츠 섹터에 대한 투자심리는 회복된 가운데, 어떤 리츠가 보다 경쟁력이 있는지 종목별 차별화 흐름이 예상된다”며 “리츠가 상장 주식이라는 점에 비추어...
특히 KODEX 일본부동산리츠(H) ETF의 배당수익률은 투자자산에서 발생하는 수익 외에도 환헤지에 따른 프리미엄이 더해졌다.
또 KODEX 부동산리츠 ETF 3종은 정부 정책의 시행으로 투자금의 최대 5000만 원까지 배당소득에 대해 9.9% 분리과세를 적용받을 수 있다. 특히 연간 금융소득이 2000만 원 이상인 투자자들의 경우 금융소득종합과세를 피할 수 있는...
맥쿼리인프라와 국내 우량 상장 리츠에 투자하면서 안정성과 배당수익을 극대화해 연금 투자자에게 적합하다는 평이 나온다. 이 펀드의 6개월 수익률은 6.7%다.
장순모 KB자산운용 상품마케팅전략본부장은 “3분기 투자 테마에 맞춘 유망 펀드들을 투자성향에 맞게 활용한다면 안정적인 수익을 거둘 수 있을 것”이라며 “향후 세분화한 전략을 기반으로 다양한...
신한글로벌액티브리츠는 상장 후 2년간 연평균 예상 배당수익률은 공모가 기준 8.5%, 10년 연평균 예상 배당수익률은 9.2%를 제시하고 있다. 그러나 해당 리츠가 투자 중인 세 펀드의 투자 이후 평균 배당수익률은 5.1%다. 지난해 배당수익률은 3.5%에 그쳤다. 즉 해외 부동산 우려 속에서도 향후 펀드들이 올라 그 상승분을 환매할 수 있어야만 배당수익률을 충족할...
NFI-ODCE는 미국 부동산신탁협회(NCREIF)가 발표하는 오픈-엔드 펀드 수익률 지수를 말한다.
향후 성장성이 높은 섹터인 물류, 주거뿐만 아니라 데이터센터, 헬스케어 등 신성장 섹터에도 투자해 안정성, 수익성, 성장성을 모두 겸비한 대한민국 대표 해외 부동산 투자 리츠로 도약하겠다는 포부다.
한편, 신한글로벌액티브리츠는 이번 상장에서 약 2333만 주를...
리츠가 이들 자산을 매입하고 더휴식이 호텔을 운영해 연 9%대 수익을 목표로 한다. 여기에 향후 매각 차익을 포함하면 내부수익률(IRR) 기준 약 15%의 수익률을 기대할 수 있다.
코람코자산신탁 윤장호 부사장은 “코람코라이프인프라리츠의 포트폴리오 다각화는 투자플랫폼으로 변화되는 과정으로 앞으로 보여드릴 변화와 속도는 더욱 크고 빠를 것”이라며...
맥쿼리인프라를 비롯한 우량 자산을 담고 있으며, 14일 기준 1년 수익률은 5.65%다.
두 번째로 추천한 리츠 펀드는 글로벌 선진 시장의 우량 자산에 분산 투자하는 ‘KB글로벌코어리츠’다. 특정 지역에 집중적으로 투자하는 리츠 펀드들과 달리, 미국‧유럽‧일본‧호주 등 선진국의 인프라와 특별자산에 투자한다. 경기 변화에 따라 비중을 조절해 유동적인 운용이...
예컨대 ‘히어로즈 리츠이지스액티브’는 1년 수익률이 10.31%로 가장 높은데도 리츠 ETF 중 유일하게 개인 순매도 우위를 보였다. 올해 개인투자자는 이 ETF를 올해 3억6200만 원 넘게 순매도했다. 순자산총액도 올해 초보다 12% 가까이 줄었다.
한 자산운용업계 관계자는 “한 테마 안에서도 다양한 운용사들이 기발한 상품으로 경쟁해 볼 수 있는 구조의 시장이...
안정적인 수익을 올릴 수 있다. 현재 5%대의 높은 미국 기준금리로 순자산가치(NAV)가 낮게 평가되고 있지만, 향후 금리 인하에 따라 자산가치 상승이 기대된다.
신한글로벌액티브리츠는 시장 변화에 따라 적극적으로 펀드를 운용하는 리밸런싱으로 최적의 포트폴리오를 유지해 주주에게 연평균 8%대의 배당을 목표로 하고 있다. 또 비교적 수익률이 높은...